境外理财谨慎对待利率风险固定利率房贷等减轻还贷压力

　　近来，全球主要经济体不断传出加息消息。人民币在今年两次加息的基础上，5月CPI再次突破3%的调控目标，引发再次升息预期。与此同时，日元、英镑、欧元、瑞郎持续加息，多达近年来最高水平。

　　促使各地加息的主要原因是经济持续快速增长、物价水平走高、资本市场流动性过剩等。业内人士认为，在美国利率水平保持在5.25%高位且短期内不做调整的情况下，欧洲和日本等国还将不断提升利率，共同应对通货膨胀。

　　在全球主要经济体处于加息通道的背景下，市民理财应如何调整投资策略？专业理财人士表示，投资人在选择QDII产品时，应尽量避开境外国债类挂钩产品风险，留意选择高息外币作为理财平台，投资期限相对较短的理财品种。

　　房贷

　　固定利率房贷低息供减轻压力

　　建行深圳分行房贷理财专家卫卉芳称，固定利率房贷、低息供、按月付息按期还本法这三种还款方法每月还款额均可以低于等额本息还款月供款额，甚至提前锁定还款额度，能够在加息周期为客户减轻供款压力。

　　固定利率房贷款，是客户和银行约定固定的金额归还贷款，每月还款额不随利率变化而变化。卫卉芳称，如果预期加息，可以约定月供低于等额本息月供额，同时选择较短的贷款期限，以享受对应的较低贷款利率，贷款到期后，再申请最多两次的再融资服务。

　　据介绍，深发展气球贷和建行的低息供也是在加息周期中比较好的还款方式。这类还款方式会留下部分本金在贷款到期时一次性归还，只有部分本金在贷款期限内分期偿还。如此，可以抵消因为贷款期限缩短所带来的月供增加。卫卉芳称，客户可以选择较短的贷款期限(如3年、5年)，但是以较长的期限(如20年、30年)来计算月供。贷款到期后，可再申请最多两次的再融资服务。

　　按月付息按期还本法又称投资供，客户按月仅支付利息，并自由选择按双月、季度、半年或者年归还贷款本金。卫卉芳举例，假定现行利率再上调0.27个百分点，某客户借入个人住房贷款100万元，若采用20年期投资供，每月按时还息，月供仅5291.25元，比20年期等额本息还款法少供款2076.14元。

　　理财

　　人民币理财产品宜短不宜长

　　购买挂钩国际债券类理财不可忽视利率上涨风险

　　随着央行不断上调存款利率，国内人民币理财产品收益率也“水涨船高”。理财专业人士称，投资者现在应选择短期限的产品。购买理财产品前，要多了解产品规则，尤其是看投资者是否有提前终止权，方便调整后期的投资行为。

　　理财专家胡晓燕称，加息通道中，不要购买期限较长的理财产品，对一年期以上的理财产品应持谨慎态度，这是因为当前人民币处于一个升息和升值逐渐明朗的敏感时期，如果买入期限较长的理财产品，一旦加息，资金很容易被“套牢”。现阶段市民购买理财产品以三个月到半年期为好，既能获得比同期储蓄存款高得多的收益率，又使